المال والاستثمار

 المال والاستثمار: دليل شامل لفهم أساسياته وأهميته

1. مقدمة: وضع الأساس – فهم المال والاستثمار

في عالم اليوم المعقد والمتغير اقتصاديًا، يكتسب فهم مفهومي المال والاستثمار أهمية متزايدة، سواء على مستوى الأفراد أو على مستوى الاقتصاد العام. يشكل المال حجر الزاوية في حياتنا اليومية، فهو وسيلة للتبادل وأداة لتحقيق الأهداف وتلبية الاحتياجات المتنوعة. أما الاستثمار، فهو الآلية التي من خلالها يمكن للأفراد والمؤسسات تنمية ثرواتهم وتأمين مستقبلهم المالي. يهدف هذا التقرير إلى تقديم تحليل شامل لمفهومي المال والاستثمار، واستعراض أنواع الاستثمارات المختلفة المتاحة، واستكشاف الاستراتيجيات الاستثمارية المتنوعة، بالإضافة إلى تسليط الضوء على أهمية التخطيط المالي وإدارة المخاطر المرتبطة بالاستثمار، وتحديد المصادر الموثوقة للمعلومات والنصائح في هذا المجال. إن الإلمام بهذه الجوانب يعد ضروريًا لتعزيز الثقافة المالية وتمكين الأفراد من اتخاذ قرارات مستنيرة تسهم في تحقيق الاستقرار والازدهار المالي.

2. تعريف المال وأهميته

 * 2.1 ما هو المال؟ استكشاف المفاهيم الأساسية

   يمكن تعريف المال بأنه أي شيء له قيمة مادية، مثل المنازل والسيارات والبضائع والعملات النقدية، أو حتى قيمة معنوية كالعلامات التجارية وحقوق الملكية الفكرية. هذا التعريف يوسع من نطاق مفهوم المال ليشمل مختلف الأصول التي يمكن أن تكون ذات قيمة اقتصادية. بالإضافة إلى ذلك، يُعرف المال (M1) في الاقتصاد بمفهوم أضيق بأنه إجمالي الودائع النقدية والودائع تحت الطلب في اقتصاد دولة أو منطقة، ويستخدم هذا المقياس لتقييم التدفق النقدي والصحة الاقتصادية. المال هو أي سلعة يمكن استخدامها للتجارة كوحدة للحساب ولتخزين القيمة، إلا أن قيمته الشرائية عادة ما تنخفض بمرور السنوات.

   من المنظور الاقتصادي الإسلامي، المال هو كل ما يصح امتلاكه والتصرف فيه وفقًا لأحكام الشريعة الإسلامية، ويتميز بقيمته المالية لوجود ميل طبيعي لتملكه والانتفاع به أو المبادلة به بمقابل. المال يعد أحد أهم الموارد التي يمكن للإنسان الحصول عليها لتحقيق أهدافه وتلبية احتياجاته المختلفة، إلا أن حفظه وإدارته بشكل جيد يمثل تحديًا يتطلب تخطيطًا دقيقًا.

 * 2.2 أهمية المال في الاقتصاد الشخصي

   للمال أهمية قصوى في حياة الأفراد، فهو يلبي الاحتياجات الأساسية مثل الغذاء والملبس والسكن والرعاية الصحية. كما يتيح للأفراد الاستثمار في أصول متنوعة، مما يمكن أن يحقق عوائد مالية كبيرة. المال يساعد أيضًا في تحقيق الأهداف الشخصية المختلفة، مثل شراء منزل أو سيارة، أو السفر، أو الحصول على تعليم أفضل. بالإضافة إلى ذلك، يوفر المال الاستقلال المالي للأفراد، حيث يمكنهم العيش بشكل مستقل دون الحاجة إلى الاعتماد على الآخرين.

   يعمل المال كمخزن للقيمة، حيث يحافظ على الثروة بمرور الوقت نظرًا لسيولته واستقراره، كما يوفر حماية من التضخم. يساهم المال في تنمية جوانب حياتنا المختلفة، بما في ذلك الجانب الصحي الجسدي من خلال توفير الغذاء الصحي والرياضة، والجانب الفكري والعقلي من خلال تمويل التعليم والمعرفة، والجانب الروحي من خلال دعم أعمال الخير، والجانب العاطفي من خلال التعبير عن المحبة والاهتمام بالآخرين. ومع ذلك، من المهم تذكر أن هناك جوانب أخرى في الحياة لا تقدر بثمن ولا يمكن شراؤها بالمال، مثل الصحة والروابط العائلية والصداقات وراحة البال والوقت.

 * 2.3 الدور الحيوي للمال في الاقتصاد العام

   المال هو عصب رئيسي لأي نشاط تجاري، فهو يمكن الشركات من شراء المواد الخام ودفع الرواتب وتمويل التسويق والاستثمار في التقنيات الحديثة. تتطلب الأعمال إدارة فعالة للمال لتحقيق الاستدامة والنجاح، بما في ذلك التخطيط المالي والتحكم في التكاليف والاستثمار وإدارة المخاطر. تلعب الأعمال دورًا كبيرًا في تحريك عجلة الاقتصاد من خلال توفير فرص العمل وزيادة الدخل الشخصي والاستهلاك والمساهمة في الناتج المحلي الإجمالي. يعتبر رأس المال (المرتبط ارتباطًا وثيقًا بالمال) ضروريًا لزيادة الإنتاجية وتوفير موارد التصنيع ودفع عملية التنمية الاقتصادية وخلق المزيد من فرص العمل وضمان الأمن القومي.

   تسهل الأسواق المالية المعاملات العادلة وتوفر الوصول إلى رأس المال للأفراد والشركات والمنظمات الحكومية وتساعد في خفض معدلات البطالة. كما تعمل على نقل الموارد وتعزيز الدخل وتسهيل الاستخدام الإنتاجي للأموال وتكوين رأس المال وتحديد أسعار الأصول وتوفير آلية للبيع وتوليد المعلومات. في الاقتصاد الإسلامي، يعتبر المال ركنًا من أركان الدين والدنيا، فهو يمكن صاحبه من العيش بكرامة ويدعم القيام بالواجبات الدينية مثل الزكاة. يساعد التخطيط المالي السليم من قبل الحكومات في توقع الاحتياجات المستقبلية وتخصيص الموارد بكفاءة واتخاذ قرارات مستنيرة.

3. فهم الاستثمار وأهميته

 * 3.1 تعريف الاستثمار: توظيف رأس المال لتحقيق النمو المستقبلي

   الاستثمار هو عملية استخدام الأموال أو الموارد الأخرى في أصول مثل الأسهم والسندات والعقارات بهدف كسب العائد عليها في المستقبل، ويهدف إلى زيادة قيمة رأس المال أو توليد دخل مستمر. تتضمن عملية الاستثمار تحليل الأصول وتقييم المخاطر واتخاذ القرارات الاستثمارية السليمة وفقًا لأهداف المستثمر وتحمله للمخاطر. يمكن أن يكون الاستثمار حقيقيًا، وهو التوظيف الذي يتحقق من شراء وبيع أو استخدام الأصول الإنتاجية التي تعمل على زيادة السلع والخدمات، أو ماليًا، وهو نقل ملكية وسائل الإنتاج. كما يمكن تصنيفه إلى استثمار عام، وهو الإنفاق من قبل الدولة لتنمية البنية الاقتصادية والاجتماعية، أو استثمار خاص، وهو الإنفاق من قبل الأفراد والقطاع الخاص.

   يتمثل الاستثمار في الإنفاق على تكوين الأصول الإنتاجية كالمواد الأولية والمكائن. وهو في جوهره الجزء من الدخل غير المستهلك (الادخار) والذي يعاد استخدامه في العمليات الإنتاجية بهدف زيادة الإنتاج وتوسيعه أو المحافظة عليه. من الناحية اللغوية، كلمة استثمار مشتقة من "استثمر من الثمر"، وتشير إلى زيادة المال عن طريق التجارة. يعني الاستثمار شراء أصول ذات قيمة (أصول رأسمالية) بناءً على توقعات بارتفاع قيمتها بمرور الوقت أو توفير مصدر جديد للدخل أو تحقيق الأمرين معًا.

 * 3.2 أهمية الاستثمار في تحقيق الرفاه المالي الشخصي

   يساعد الاستثمار في حماية الثروة من التضخم من خلال تحقيق عوائد توازي أو تفوق معدل التضخم. كما يساهم في بناء الثروة وتنميتها من خلال خطط استثمارية متنوعة وتوفير مصادر دخل إضافية. يعتبر الاستثمار وسيلة لتحقيق الاستقلال المالي والتقاعد المبكر من خلال تجميع الأموال الكافية. قد يوفر الاستثمار في بعض الأدوات ميزة تأجيل دفع الضرائب على الأرباح. يساعد الاستثمار في تسريع تحقيق الأهداف المالية طويلة الأجل مثل شراء منزل أو تعليم الأبناء. يقلل تنويع الاستثمارات من المخاطر الإجمالية للخسارة على المدى الطويل. يعتبر الاستثمار في رأس المال البشري (التعليم والمهارات) جانبًا حيويًا للنمو الشخصي والاقتصادي. الاستثمار ضروري للتخطيط للتقاعد وتأمين المستقبل المالي. يساعد الأفراد على زيادة صافي ثروتهم بمرور الوقت. يمكن أن يكون الدافع وراء الاستثمار تحقيق العائد المالي وتوسيع الأعمال والتخطيط للتقاعد وتحقيق الأهداف الشخصية وتنويع مصادر الدخل.

 * 3.3 الاستثمار كمحفز للتنمية الاقتصادية العامة

   يشمل الاستثمار على المستوى الوطني الإنفاق الرأسمالي على مشاريع جديدة في القطاع العام والبنية التحتية والمرافق العامة. يضيف قدرات إنتاجية جديدة إلى الأصول الموجودة من خلال إنشاء مشاريع جديدة أو توسيع المشاريع القائمة. يزيد الاستثمار من الإنتاج والإنتاجية، مما يؤدي إلى ارتفاع الدخل القومي وتحسين مستويات المعيشة. يوفر خدمات أساسية للمواطنين والمستثمرين. يخلق فرص عمل ويقلل من معدلات البطالة. يزيد من معدل تكوين رأس المال للدولة. يعزز تطوير التخصصات المختلفة بين الفنيين والإداريين والعمال المهرة. يتيح إنتاج السلع والخدمات لتلبية احتياجات المواطنين وتصدير الفائض لتوليد العملة الأجنبية. يعد حجم الاستثمارات في أي بلد مؤشرًا هامًا على نموه الاقتصادي وازدهاره. تستثمر الحكومات والشركات لتعزيز المعاملات الاقتصادية وزيادة فرص العمل، مما يساهم في خفض البطالة وتحسين مستويات المعيشة. يجلب الاستثمار الأجنبي المباشر رؤوس الأموال والمشاريع من الشركات الأجنبية، مما يؤسس مصلحة اقتصادية دائمة بين البلدان. يتطلب الاستثمار سياسات مناسبة توفر الحرية للقطاع الخاص في الاستيراد والتصدير وتحويل رؤوس الأموال وتوسيع المشاريع. الاستثمار هو حلقة وصل حيوية بين المدخرات الحالية والنمو الاقتصادي المستقبلي على المستويين الشخصي والوطني.

4. مجموعة واسعة من خيارات الاستثمار للأفراد

 * 4.1 الاستثمار في الأسهم: الملكية وإمكانات النمو

   ينطوي الاستثمار في الأسهم على شراء حصص في شركات مدرجة في البورصات، مما يمنح المستثمر ملكية جزئية وحق المشاركة في أرباح وخسائر الشركة. تمثل ملكية الأسهم حصة مباشرة في أداء الشركة، مما يجعل أسعار الأسهم حساسة لأخبار الشركة واتجاهات الصناعة والظروف الاقتصادية العامة. تشمل فوائد الاستثمار في الأسهم فرص النمو الاقتصادي وزيادة قيمة المدخرات بمرور الوقت، وتنوع خيارات الاستثمار، وسهولة التداول، وإمكانية الحصول على أرباح نقدية منتظمة، والحماية من التضخم.

   تشمل المخاطر المرتبطة بالاستثمار في الأسهم مخاطر السوق (انخفاض سوق الأسهم بشكل عام)، ومخاطر السيولة (صعوبة بيع الأسهم بسرعة)، ومخاطر الائتمان (فشل الشركة في الوفاء بالتزاماتها)، ومخاطر التضخم، ومخاطر العملة (للأسهم الدولية)، ومخاطر الاختيار (اختيار أسهم ذات أداء ضعيف). تتضمن استراتيجيات الاستثمار في الأسهم للمبتدئين فهم الأساسيات، وفتح حساب وساطة، وإيداع الأموال، واختيار الأسهم المناسبة بناءً على البحث، ومراقبة الأداء. توفر أدوات الاستثمار الحديثة مثل صناديق الاستثمار المتداولة (ETFs) وعقود الفروقات (CFDs) طرقًا بديلة للاستثمار في الأسهم. توفر صناديق الاستثمار المتداولة التنويع، بينما توفر عقود الفروقات الرافعة المالية والقدرة على التداول على تحركات الأسعار دون امتلاك الأصل الأساسي.

 * 4.2 عالم الدخل الثابت (السندات): الإقراض لتحقيق عوائد ثابتة

   السندات هي أدوات دين تصدرها الحكومات أو الشركات لجمع رأس المال، وتقدم معدل فائدة ثابت (كوبون) وسدادًا لأصل المبلغ عند الاستحقاق. شراء سند هو في الأساس إقراض المال للجهة المصدرة، ويعتمد خطر وعائد السند على الجدارة الائتمانية للمصدر. تشمل الفوائد الأمان النسبي، والعوائد المضمونة لفترة محددة، ومدفوعات الفائدة المنتظمة، وتنويع المحفظة الاستثمارية.

   تشمل المخاطر مخاطر التضخم (قد لا تواكب العوائد الثابتة التضخم)، ومخاطر أسعار الفائدة (يمكن أن تنخفض أسعار السندات إذا ارتفعت أسعار الفائدة)، ومخاطر الائتمان (قد يتخلف المصدر عن السداد)، وإمكانية تحقيق عوائد أبطأ مقارنة بالأسهم. يمكن أن يكون الاستثمار في السندات مباشرًا أو من خلال صناديق الاستثمار المشتركة أو صناديق الاستثمار المتداولة. توجد أنواع مختلفة من السندات، بما في ذلك السندات ذات القيمة الثابتة، والسندات ذات الفائدة المتغيرة، والسندات القابلة للتحويل، وسندات العائد المرتفع (عالية المخاطر). يتيح تنوع أنواع السندات للمستثمرين تكييف استثماراتهم في الدخل الثابت وفقًا لاحتياجاتهم الخاصة وقدرتهم على تحمل المخاطر. تعتبر السندات الحكومية بشكل عام أكثر أمانًا من سندات الشركات، بينما تقدم سندات العائد المرتفع عوائد أعلى مقابل تحمل المزيد من مخاطر الائتمان.

 * 4.3 الأصول الملموسة: الاستثمار في العقارات

   ينطوي الاستثمار العقاري على شراء عقار بهدف تأجيره أو بيعه لاحقًا لتحقيق ربح. يمكن أن يوفر العقار كلاً من الدخل (من الإيجار) وارتفاع قيمة رأس المال، وغالبًا ما تكون قيمته أقل تقلبًا من الأسهم، ولكنه قد يكون أقل سيولة. تشمل الفوائد استقرار السوق، وإمكانية الحصول على دخل ثابت، والحماية من التضخم، وخيارات تمويل متعددة.

   تشمل المخاطر نقص الخبرة لدى المبتدئين، وتحديات التمويل، ومسؤوليات الصيانة والإدارة، وإمكانية حدوث انكماش في السوق. تشمل أنواع الاستثمار العقاري الوحدات السكنية والعقارات التجارية والصناعية والسياحية والأراضي. يتطلب النجاح في الاستثمار العقاري دراسة متأنية للسوق وتقييم العقارات وفهم الجوانب القانونية والمالية. الموقع عامل حاسم في نجاح الاستثمار العقاري، حيث تميل العقارات في المواقع المرغوبة ذات البنية التحتية الجيدة إلى الارتفاع في القيمة ولديها طلب إيجاري أعلى.

 * 4.4 محافظ متنوعة: استكشاف صناديق الاستثمار (الصناديق المشتركة وصناديق الاستثمار المتداولة)

   تجمع صناديق الاستثمار الأموال من مستثمرين متعددين لاستثمارها في محفظة متنوعة من الأصول مثل الأسهم والسندات والعقارات، ويديرها مديرو صناديق محترفون. يساعد التنويع داخل الصندوق في تقليل مخاطر الأصول الفردية، فإذا كان أداء أحد الاستثمارات في الصندوق ضعيفًا، فقد يعوض الآخرون الخسارة. تشمل الفوائد التنويع والإدارة الاحترافية والقدرة على البدء بمبالغ صغيرة وإمكانية تحقيق عوائد طويلة الأجل.

   يمكن أن تشمل المخاطر رسوم الإدارة والسيطرة المحدودة على خيارات الاستثمار وإمكانية صعوبة الوصول إلى الأموال قبل الاستحقاق ومخاطر السوق التي تؤثر على قيمة المحفظة الإجمالية. تتم إدارة الصناديق المشتركة بشكل نشط، بينما غالبًا ما تتبع صناديق الاستثمار المتداولة مؤشرًا سوقيًا بشكل سلبي. تتمتع صناديق الاستثمار المتداولة عمومًا برسوم أقل من الصناديق المشتركة نظرًا لأسلوب إدارتها السلبية، مما يجعلها خيارًا فعالًا من حيث التكلفة للتنويع. تتضمن استراتيجيات الاستثمار في الصناديق تحديد الأهداف الاستثمارية وتقييم القدرة على تحمل المخاطر والبحث في أنواع الصناديق المختلفة والبدء بمبالغ صغيرة.

الجاذبية الخالدة للذهب: مخزن للقيمة

   ينطوي الاستثمار في الذهب على شراء الذهب المادي (سبائك، عملات)، أو صناديق الاستثمار المتداولة للذهب، أو أسهم شركات تعدين الذهب، أو عقود الذهب الآجلة/الخيارات. غالبًا ما يُنظر إلى الذهب على أنه أصل ملاذ آمن، خاصة في أوقات عدم اليقين الاقتصادي، حيث تميل قيمته إلى الثبات أو الزيادة عندما تنخفض قيمة الأصول الأخرى. تشمل الفوائد العمل كمخزن للقيمة، والتحوط من التضخم، وتنويع المحافظ الاستثمارية، والسيولة العالية.

   تشمل المخاطر عدم توليد الدخل (على عكس الأسهم أو السندات)، وتقلبات الأسعار، وتكاليف التخزين والتأمين للذهب المادي، ومخاطر السوق. تتضمن استراتيجيات المبتدئين تحديد الأهداف الاستثمارية، واختيار طريقة استثمار مناسبة، والبدء بمبالغ صغيرة، والبقاء على اطلاع بأخبار الاقتصاد. يوفر الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة للذهب طريقة فعالة من حيث التكلفة للاستثمار في الذهب المادي دون الحاجة إلى ملكية وتخزين مباشرين. توفر صناديق الاستثمار المتداولة للذهب سيولة وسهولة تداول مماثلة للأسهم، مما يجعلها خيارًا أكثر سهولة للعديد من المستثمرين مقارنة بشراء وتخزين الذهب المادي.

المصادر المقتبَس منها

1. finapp.jo, https://finapp.jo/%D8%A7%D9%84%D8%AB%D9%82%D8%A7%D9%81%D8%A9-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84%D9%8A%D8%A9/%D9%85%D8%B9%D9%84%D9%88%D9%85%D8%A7%D8%AA-%D9%88%D9%86%D8%B5%D8%A7%D8%A6%D8%AD-%D9%85%D8%A7%D9%84%D9%8A%D8%A9/%D8%AA%D8%B9%D8%B1%D9%8A%D9%81-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84/#:~:text=%D9%85%D9%81%D9%87%D9%88%D9%85%20%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84%3A,%D9%85%D8%AB%D9%84%D9%8F%20%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%B3%D9%85%D9%90%20%D8%A7%D9%84%D8%AA%D8%AC%D8%A7%D8%B1%D9%8A%D9%90%D9%91%20%D9%88%D8%AD%D9%82%D9%88%D9%82%D9%90%20%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%A8%D8%AA%D9%83%D8%A7%D8%B1%D9%90. 2. تعريف المال | منصة ترويج الوعي المالي (FINAPP), https://finapp.jo/%D8%A7%D9%84%D8%AB%D9%82%D8%A7%D9%81%D8%A9-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84%D9%8A%D8%A9/%D9%85%D8%B9%D9%84%D9%88%D9%85%D8%A7%D8%AA-%D9%88%D9%86%D8%B5%D8%A7%D8%A6%D8%AD-%D9%85%D8%A7%D9%84%D9%8A%D8%A9/%D8%AA%D8%B9%D8%B1%D9%8A%D9%81-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84/ 3. معنى المال M1 واستخدام البيانات الخاصة به - EBC Financial Group, https://www.ebc.com/ar/forex/70147.html 4. مال - ويكيبيديا, https://ar.wikipedia.org/wiki/%D9%85%D8%A7%D9%84 5. المال والأصول المالية والتمويل من منظور الاقتصاد الإسلامي الحديث, https://forum.albaraka.site/%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84-%D9%88%D8%A7%D9%84%D8%A3%D8%B5%D9%88%D9%84-%D9%81%D9%8A-%D8%A7%D9%84%D8%A7%D9%82%D8%AA%D8%B5%D8%A7%D8%AF-%D8%A7%D9%84%D8%A5%D8%B3%D9%84%D8%A7%D9%85%D9%8A/ 6. مفهوم المال ودوره في تشكيل الاقتصاد والمجتمع - مستقل, https://mostaql.com/portfolio/1375092-%D9%85%D9%81%D9%87%D9%88%D9%85-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84-%D9%88%D8%AF%D9%88%D8%B1%D9%87-%D9%81%D9%8A-%D8%AA%D8%B4%D9%83%D9%8A%D9%84-%D8%A7%D9%84%D8%A7%D9%82%D8%AA%D8%B5%D8%A7%D8%AF-%D9%88%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%AC%D8%AA%D9%85%D8%B9 7. المال: أهمية المال كمخزن للقيمة - FasterCapital, https://fastercapital.com/arabpreneur/%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84--%D8%A3%D9%87%D9%85%D9%8A%D8%A9-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84-%D9%83%D9%85%D8%AE%D8%B2%D9%86-%D9%84%D9%84%D9%82%D9%8A%D9%85%D8%A9.html 8. أهمية المال في تنمية جوانب حياتنا | منصة ترويج الوعي المالي (FINAPP), https://finapp.jo/%D8%A7%D9%84%D8%AB%D9%82%D8%A7%D9%81%D8%A9-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84%D9%8A%D8%A9/%D9%85%D8%B9%D9%84%D9%88%D9%85%D8%A7%D8%AA-%D9%88%D9%86%D8%B5%D8%A7%D8%A6%D8%AD-%D9%85%D8%A7%D9%84%D9%8A%D8%A9/%D8%A3%D9%87%D9%85%D9%8A%D8%A9-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84-%D9%81%D9%8A-%D8%AA%D9%86%D9%85%D9%8A%D8%A9-%D8%AC%D9%88%D8%A7%D9%86%D8%A8-%D8%AD%D9%8A%D8%A7%D8%AA%D9%86%D8%A7/ 9. 15 شيئاً أهم من المال في حياتك.. حافظ عليها - العربية, https://www.alarabiya.net/medicine-and-health/2024/06/10/15-%D8%B4%D9%8A%D8%A6%D8%A7%D9%8B-%D8%A3%D9%87%D9%85-%D9%85%D9%86-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84-%D9%81%D9%8A-%D8%AD%D9%8A%D8%A7%D8%AA%D9%83-%D8%AD%D8%A7%D9%81%D8%B8-%D8%B9%D9%84%D9%8A%D9%87%D9%85 10. تقرير موجزاً عن المال والاعمال - مستقل, https://mostaql.com/portfolio/2415784-%D8%AA%D9%82%D8%B1%D9%8A%D8%B1-%D9%85%D9%88%D8%AC%D8%B2%D8%A7-%D8%B9%D9%86-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84-%D9%88%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%B9%D9%85%D8%A7%D9%84 11. تعرف علي مفهوم رأس المال واهميته وكيفية الاستثمار فيه - دفترة, https://www.daftra.com/hub/%D8%B1%D8%A3%D8%B3-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84 12. الأسواق المالية ودورها في الاقتصاد وأهميتها وأنواعها - أصول للاستشارات والتداول المالي, https://www.osoulfx.com/articles/what-are-financial-markets-160424 13. أهمية المال وفضله في الإسلام - إسلام أون لاين, https://islamonline.net/%D8%A3%D9%87%D9%85%D9%8A%D8%A9-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84-%D9%88%D9%81%D8%B6%D9%84%D9%87-%D9%81%D9%8A-%D8%A7%D9%84%D8%A5%D8%B3%D9%84%D8%A7%D9%85/ 14. أهمية التخطيط المالي - FasterCapital, https://fastercapital.com/mawdoo3/%D8%A3%D9%87%D9%85%D9%8A%D8%A9-%D8%A7%D9%84%D8%AA%D8%AE%D8%B7%D9%8A%D8%B7-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%A7%D9%84%D9%8A.html 15. مفهوم الاستثمار: الفوائد والأنواع والخطوات والعوامل المؤثرة - بكه للتعليم, https://bakkah.com/ar/knowledge-center/%D9%85%D9%81%D9%87%D9%88%D9%85-%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1 16. الاستثمار - هيئة السوق المالية, https://cma.org.sa/Awareness/InvestmentBasics/Pages/Investment.aspx 17. الفصل الاول الاستثمار المفهوم والاهمية –العلاقة مع بعض المفاهيم الاقتصادية- الانواع- الاهداف والمحددات- البيئة الاستثمارية, https://uomustansiriyah.edu.iq/media/lectures/14/14_2020_02_29!12_28_02_AM.pptx 18. الاستثمار المفهوم - الاهمية – الاصناف – المتطلبات - المبادئ, https://uomustansiriyah.edu.iq/media/lectures/14/14_2019_12_06!10_17_49_PM.pptx 19. لماذا يعد الاستثمار في البشر وصفة للنمو الاقتصادي والتضامن الإنساني - World Bank Blogs, https://blogs.worldbank.org/ar/voices/why-investing-people-recipe-growth-human-solidarity-jim-kim 20. أهمية الاستثمار وعوائقه | شرح عن كيفية الاستثمار الناجح, https://www.deal-tr.com/ar/blog/investment-importance-and-obstacles 21. استثمار - ويكيبيديا, https://ar.wikipedia.org/wiki/%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1 22. دليل شامل للاستثمار: استراتيجيات وأنواع استثمار المال لتحقيق العوائد المرتفعة, https://spskills.com/articles/%D8%AF%D9%84%D9%8A%D9%84-%D8%B4%D8%A7%D9%85%D9%84-%D9%84%D9%84%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1/ 23. ما هو أفضل استثمار في الوقت الحالي؟ - First Projects, https://almashria.com/%D8%A3%D9%81%D8%B6%D9%84-%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1-%D9%81%D9%8A-%D8%A7%D9%84%D9%88%D9%82%D8%AA-%D8%A7%D9%84%D8%AD%D8%A7%D9%84%D9%8A/ 24. دليل شامل للمبتدئين عن الاستثمار في الأسهم - Qsalary, https://qsalary.com/ar/blog/investing-in-stocks-for-beginners/ 25. إليك مخاطر الاستثمار في الأوراق المالية لحماية أموالك - Qsalary, https://qsalary.com/ar/blog/risks-of-investing-in-stocks/ 26. ما هي المخاطر المرتبطة بالاستثمار في الأسهم؟ - الأكاديمية البريطانية للتدريب والتطوير, https://batdacademy.com/ar/post/%D9%85%D8%A7-%D9%87%D9%8A-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%AE%D8%A7%D8%B7%D8%B1-%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%B1%D8%AA%D8%A8%D8%B7%D8%A9-%D8%A8%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1-%D9%81%D9%8A-%D8%A7%D9%84%D8%A3%D8%B3%D9%87%D9%85 27. كيفية الاستثمار في الأسهم: الدليل الشامل للاستثمار في الأسهم عبر الإنترنت | LiteFinance, https://www.litefinance.org/ar/blog/for-investors/kyfyt-tdawl-alashm/kyf-tstthmrfy-fy-alashm/ 28. الاستثمار في السندات: أداة آمنة لتحقيق أهدافك المالية - Qsalary, https://qsalary.com/ar/blog/investing-in-bonds/ 29. كيف أستثمر في السندات؟ - موقع يقين, https://yaaqen.com/articles/%D9%83%D9%8A%D9%81-%D8%A3%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%B1-%D9%81%D9%8A-%D8%A7%D9%84%D8%B3%D9%86%D8%AF%D8%A7%D8%AA 30. ما هي السندات؟ | دلائل الاستثمار - بنك HSBC الإمارات العربية المتحدة, https://www.hsbc.ae/ar-ae/investments/investing-in-bonds/ 31. ما هي الفرص الاستثمارية؟ وكيف لا يمكن أن تفوتك؟, https://www.e3melbusiness.com/blog/investment-opportunities 32. نصائح للمبتدئين في سوق العقارات : كيفية البدء في الاستثمار العقاري, https://kahimm.com/fr/blog-post/%D9%86%D8%B5%D8%A7%D8%A6%D8%AD-%D9%84%D9%84%D9%85%D8%A8%D8%AA%D8%AF%D8%A6%D9%8A%D9%86-%D9%81%D9%8A-%D8%B3%D9%88%D9%82-%D8%A7%D9%84%D8%B9%D9%82%D8%A7%D8%B1%D8%A7%D8%AA-%D9%83%D9%8A%D9%81%D9%8A%D8%A9/ 33. الاستثمار العقاري للمبتدئين: كيف تبدأ بخطوات بسيطة؟ - نور الإمارات, https://blog.emiratesnoor.com/2024/09/beginners-real-estate-investment.html 34. ما هو أفضل استثمار عقاري؟ وكيف يمكن البدء؟ - شركة ركائز للاستثمار والتطوير العقاري | Rakaez Real Estate, https://rakaezestate.com/skills-that-you-can-learn-in-the-real-estate-market/ 35. دليلك لتعلم مبادئ الاستثمار العقاري | اقتصاد - الجزيرة نت, https://www.aljazeera.net/ebusiness/2023/6/15/%D8%AF%D9%84%D9%8A%D9%84%D9%83-%D9%84%D8%AA%D8%B9%D9%84%D9%85-%D9%85%D8%A8%D8%A7%D8%AF%D8%A6-%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1-%D8%A7%D9%84%D8%B9%D9%82%D8%A7%D8%B1%D9%8A 36. نصائح للاستثمار العقاري للمبتدئين: خطوات أساسية لبداية ناجحة - نيو هوم, https://newhometr.com/%D9%86%D8%B5%D8%A7%D8%A6%D8%AD-%D9%84%D9%84%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1-%D8%A7%D9%84%D8%B9%D9%82%D8%A7%D8%B1%D9%8A-%D9%84%D9%84%D9%85%D8%A8%D8%AA%D8%AF%D8%A6%D9%8A%D9%86-%D8%AE%D8%B7/ 37. الأخطاء التي قد تدمر استثماراتك العقارية - شركة رشيد العجيان, https://alojian.com/blog/post/165/%D8%A7%D9%84%D8%A3%D8%AE%D8%B7%D8%A7%D8%A1-%D8%A7%D9%84%D8%B4%D8%A7%D8%A6%D8%B9%D8%A9-%D9%81%D9%8A-%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1-%D8%A7%D9%84%D8%B9%D9%82%D8%A7%D8%B1%D9%8A 38. الاستثمار في الصناديق الاستثمارية، استثمر بذكاء - Qsalary, https://qsalary.com/ar/blog/investing-in-investment-funds-for-beginners/ 39. كيفية تحقيق أرباح هائلة من خلال الصناديق الاستثمارية - الأول كابيتال, https://alawwalcapital.com.sa/%D9%83%D9%8A%D9%81%D9%8A%D8%A9-%D8%AA%D8%AD%D9%82%D9%8A%D9%82-%D8%A3%D8%B1%D8%A8%D8%A7%D8%AD-%D9%87%D8%A7%D8%A6%D9%84%D8%A9-%D9%85%D9%86-%D8%AE%D9%84%D8%A7%D9%84-%D8%A7%D9%84%D8%B5%D9%86%D8%A7%D8%AF 40. الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة للمبتدئين - كيف تشتري صندوق ETF؟ | XTB, https://www.xtb.com/ar/learn-to-trade/how-to-buy-an-etf-investing-in-etfs-for-beginners 41. دليلك الشامل لـ: استراتيجيات الاستثمار في الصناديق - Bitarabi, https://bitarabi.com/%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%B1%D8%A7%D8%AA%D9%8A%D8%AC%D9%8A%D8%A7%D8%AA-%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1-%D9%81%D9%8A-%D8%B5%D9%86%D8%A7%D8%AF%D9%8A%D9%82-%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1 42. دليل المبتدئين للاستثمار | الأول - SAB, https://www.sab.com/ar/personal/wealth-management/sab-knowledge-centre/a-beginners-guide-to-investing/ 43. الاستثمار في الذهب للمبتدئين وكيفية استثمار المال في الذهب 2025, https://capex.com/ar/academy/alestesmar-fi-alzahab 44. كيف يمكنك الاستثمار في الذهب؟| أفضل طريقة لشراء الذهب في عام 2025 - LiteFinance, https://www.litefinance.org/ar/blog/for-investors/tdawl-aldhhb/kyf-ymknk-alastthmar-fy-aldhhb/ 45. الاستثمار في الذهب: أفضل طرق الربح بأمان - Fiper, https://fiper.me/detail-681-%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%B3%D8%AA%D8%AB%D9%85%D8%A7%D8%B1-%D9%81%D9%89-%D8%A7%D9%84%D8%B0%D9%87%D8%A8 46. الاستثمار في الذهب للمبتدئين: نصائح وأسرار للربح - Qsalary, https://qsalary.com/ar/blog/investing-gold-precious-metals-for-beginners/ 47. ما هو الذهب وكيف يمكن تداوله؟ - Axi, https://www.axi.group/ar/blog/education/commodities/gold-trading-guide